آشنایی با Stop-Limit Order

یک دستور توقف محدودیت یک معامله مشروط در یک بازه زمانی مشخص است که ویژگی های توقف را با ویژگی های یک حد مجاز ترکیب میکند و برای کاهش خطر استفاده می شود. این مربوط به انواع دیگر سفارشات ، از جمله سفارشات محدود (سفارش خرید یا فروش تعداد مشخصی دارایی با قیمت معین یا بهتر) و سفارشات توقف قیمت (سفارش خرید یا فروش پس از  قیمت آن از یک حد مشخص فراتر رفته است).

نکات کلیدی

• سفارشات توقف محدود یک معامله مشروط است که ویژگی های توقف ضرر را با سفارش محدود برای کاهش خطر ترکیب می کند.
• سفارشات Stop-Limit معامله گران را قادر می سازد كنترل دقیق زمان سفارش را كنترل كنند ، اما اجرای آن تضمین نشده است.
• تریدرها معمولاً از سفارشات حد مجاز برای جلب سود یا محدود کردن ضرر نزولی استفاده می کنند.

سفارشات Stop-Limit چگونه کار می کنند؟

• سفارش توقف محدود به تعیین دو نقطه قیمت نیاز دارد.
• توقف: شروع قیمت هدف مشخص برای ترید.
• محدودیت: خارج از هدف قیمت برای ترید است.

همچنین باید یک بازه زمانی تعیین شود که طی آن سفارش توقف محدودیت قابل اجرا در نظر گرفته شود.

مزیت اصلی سفارش توقف محدود این است که معامله گر کنترل دقیق زمان سفارش را دارد.

نکته منفی ، مانند همه سفارشات محدود ، این است که اگر سهام / ارز در مدت زمان مشخص شده به قیمت توقف نرسد ، ترید انجام نمیشود.

سفارش محدودیت توقف با قیمت مشخص شده یا بهتر از این ، پس از رسیدن به قیمت توقف مشخص ، اجرا می شود. پس از رسیدن به قیمت توقف ، سفارش توقف محدود به یک سفارش محدود برای خرید یا فروش با قیمت محدود یا بهتر تبدیل می شود. تقریباً با هر کارگزار آنلاین این نوع سفارش یک گزینه در دسترس است.

ویژگی های سفارشات Stop و Limit

دستور توقف ، دستوری است که با رسیدن قیمت تعیین شده قابل اجرا می شود و سپس با قیمت فعلی بازار پر می شود.  یک سفارش متوقف سنتی بدون در نظر گرفتن تغییر در قیمت فعلی بازار با اتمام معاملات به طور کامل پر می شود.

سفارش محدود به سفارشي است كه با قيمت خاصي تعيين مي شود. این فقط در برخی مواقع قابل معامله است که می تواند با قیمت محدود یا با قیمتی مطلوب تر از قیمت محدود انجام شود. اگر فعالیت معاملاتی باعث شود قیمت نسبت به قیمت محدود نامطلوب شود ، فعالیت مربوط به سفارش متوقف می شود.

با تلفیق این دو دستور ، سرمایه گذار در اجرای معامله دقت بسیار بیشتری دارد.

بدون در نظر گرفتن تغییر قیمت به وضعیت نامطلوب ، پس از برخورد با قیمت توقف ، یک سفارش توقف با قیمت بازار پر می شود. اگر بازارسریع تنظیم شود ، این می تواند منجر به انجام معاملات با قیمت کمتر از قیمت مطلوب شود. با ترکیب آن با ویژگی های یک سفارش محدود ، معامله پس از نامساعد شدن قیمت گذاری ، بر اساس محدودیت سرمایه گذار متوقف می شود. بنابراین ، در یک دستور توقف محدودیت ، پس از تحریک قیمت توقف ، این محدودیت برای اطمینان از عدم تکمیل سفارش اعمال می شود مگر اینکه قیمت در قیمت حدی باشد یا سرمایه گذار‌ مشخص کرده باشد.